
<html><head><meta http-equiv="Content-Type" content="text/html charset=utf-8"></head><body style="word-wrap: break-word; -webkit-nbsp-mode: space; -webkit-line-break: after-white-space;" class=""><div class=""><br class=""></div><div class=""><br class=""></div><div style="font-family: Calibri, Arial, Helvetica, sans-serif; font-size: 12pt;" class=""><div style="font-size: 12pt;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt;" class=""><a href="https://www.epi.org/blog/ending-offshoring-and-bringing-jobs-back-home-will-take-more-than-tweets-press-releases-and-op-eds/" id="LPlnk838353" class="">https://www.epi.org/blog/ending-offshoring-and-bringing-jobs-back-home-will-take-more-than-tweets-press-releases-and-op-eds/</a></span><br class=""></div><div class=""><br class=""></div></div><div style="font-family: Calibri, Arial, Helvetica, sans-serif; font-size: 12pt;" class=""><h2 style="box-sizing: border-box; margin: 0.25em 0px 0.5em; outline: 0px; font-size: 25pt; line-height: 1.1; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Ending offshoring and bringing jobs back home will take more than tweets, press releases, and op-eds</span></h2><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt;" class="">by </span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt;" class="">Owen E. Herrnstadt</span></div><div style="font-family: Calibri, Arial, Helvetica, sans-serif; font-size: 12pt;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt;" class="">05/20/2020</span></div><div class=""><div style="font-family: Calibri, Arial, Helvetica, sans-serif; font-size: 12pt;" class=""><br class=""></div><div id="Signature" class=""><div style="font-family: Calibri, Arial, Helvetica, sans-serif; font-size: 12pt;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt;" class=""></span><div style="margin: 0in 0in 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif; color: rgb(32, 31, 30); background-color: white;" class=""><b class=""><span style="margin: 0px; font-size: 10pt; font-family: 'Arial Narrow', sans-serif;" class=""></span></b></div><p style="margin: 0in 0in 0.0001pt; font-size: 11pt; font-family: Calibri, sans-serif; color: rgb(32, 31, 30); background-color: white;" class=""><span style="margin: 0px; color: black;" class=""></span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Despite</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.epi.org/blog/a-comprehensive-u-s-manufacturing-policy-is-needed-now-more-than-ever/" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">repeated warnings</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">, America’s industrial base has been whittled away by corporations offshoring work to</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.epi.org/press/u-s-mexico-canada-agreement-weak-tea-at-best/" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Mexico</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">,</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.epi.org/publication/the-china-toll-deepens-growth-in-the-bilateral-trade-deficit-between-2001-and-2017-cost-3-4-million-u-s-jobs-with-losses-in-every-state-and-congressional-district/" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">China</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">, and other countries. The offshoring of much-needed medical equipment in the midst of the COVID-19 pandemic heightens the urgency to bring these supply chains home.</span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">While U.S. Trade Representative Robert Lighthizer’s</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.nytimes.com/2020/05/11/opinion/coronavirus-jobs-offshoring.html" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">recent op-ed</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">heralding an end to “the era of reflexive offshoring” highlights some positive steps forward by the USTR, much more needs to be done to bring supply chains home. It is not enough to—as the administration has done—set tariff policy by tweet, negotiate trade agreements that do not directly take on outsourcing across manufacturing and service sectors, and hope that corporations finally “see the light” and bring jobs home. Rather, returning jobs to America requires a robust, comprehensive strategy that coordinates policies in trade, currency valuation, investment, financing, energy, technology, tax, education, training, government procurement, and labor.</span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">To start, this strategy would include the following:</span></p><ul style="box-sizing: border-box; margin: 1em 0px 1em 2em; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Insist that the Defense Department and other U.S. agencies cease their reflexive support for continued use of outside supply chains in Mexico and elsewhere and instead push for bringing work home.</span></li><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Ensure that “Made in the U.S.” in government procurement programs actually means that a product is manufactured by U.S. workers with U.S. supplies and materials.</span></li><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Require employment impact statements in government contract and award determinations in order to maximize U.S. job creation.</span></li><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Create a U.S. Manufacturing Investment Bank.</span></li><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Address currency misalignment.</span></li><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Eliminate tax incentives that encourage corporations to outsource production.</span></li></ul><div style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="box-sizing: border-box; margin: 0px; outline: 0px;" class=""></span><br class="webkit-block-placeholder"></div><h3 style="box-sizing: border-box; margin: 1em 0px 0.5em; outline: 0px; font-size: 18pt; line-height: 1.15; font-family: proxima-nova, sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Insist that the Defense Department and other U.S. agencies push for bringing work home</span></h3><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">The Trump administration could start to bring work home by scrutinizing its own departments, starting with the Pentagon. Several days ago, Pentagon officials acknowledged the dangers of relying on supply chains in other countries for defense products, especially in aviation and shipbuilding. But their response to that danger missed the point. Citing how the COVID-19 crisis has led to the</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.defensenews.com/2020/04/21/covid-closed-mexican-factories-that-supply-us-defense-industry-the-pentagon-wants-them-opened/" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">closures of factories in Mexico</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">that are critical to the defense industry, Undersecretary of Defense for Acquisition and Sustainment</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.defense.gov/Newsroom/Transcripts/Transcript/Article/2157331/undersecretary-of-defense-as-provides-update-on-dod-covid-19-response-efforts/" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Ellen Lord</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">said she would be asking the Mexican Foreign Affairs Minister to help reopen international suppliers there that provide parts for U.S. airframe production.</span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">What is wrong with this picture? Instead of demanding that Mexico open its factories in the midst of COVID-19 to produce items for the United States, Pentagon officials should be demanding that U.S. companies move work back home. How can some officials reinforce the use of supply chains outside of the U.S. when</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.nytimes.com/2020/05/14/business/economy/coronavirus-unemployment-claims.html" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">over 36 million U.S. workers</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">, many of them in manufacturing, are unemployed?</span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Also extremely troubling is the simple fact that many factories in Mexico cannot provide proper personal protective equipment for workers and forcing them back to work without needed safety measures jeopardizes lives. It’s bad enough that U.S. workers in certain industries are being asked to return to work without proper personal protective equipment, reliable testing and strict adherence to the Centers for Disease Control guidelines. U.S. government officials’ demands that Mexico reopen factories and subject unprotected workers to the dangers of COVID-19 are unconscionable.</span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">It is no secret that U.S. companies have flocked to Mexico over the past 30 years. As I have</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.epi.org/blog/renegotiating-nafta-is-an-opportunity-to-get-trade-policy-right/" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">previously written</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">, Mexico now employs between 30,000 and 40,000 workers in just one industry alone, aerospace. Aerospace manufacturers promote Mexico’s low wages to draw business across the border.</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://tetakawi.com/industries/aerospace/" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Analysts have commented</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">that “Mexico’s proximity to the U.S. and its lower labor cost structure have drawn approximately 300 foreign manufacturers to areas in five Mexican states.” As</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.americasquarterly.org/fulltextarticle/aerospace-an-emerging-mexican-industry/" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">one review of the aerospace industry</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">noted, “The downside of this is that the country may be used increasingly for its cheap labor by profit-hungry companies from more established markets.” Mexico’s aerospace industry is now a major exporter to the U.S., as highlighted by the Pentagon’s announcement.</span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">And it is not just aerospace manufacturing that has shifted supply chains to Mexico. In addition to medical supplies, other essential sectors are greatly impacted by supply chains in Mexico, including all sorts of</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.epi.org/press/u-s-mexico-canada-agreement-weak-tea-at-best/" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">manufacturing</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">, electronics, communications (especially</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://cwa-union.org/call-center-outsourcing-resolution" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">call centers</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">), and</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="http://www.bctgm.org/2019/05/2019-mondelez-shareholders-meeting-shame/" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">food products</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">.</span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Now is the time for all federal departments—starting with Defense—to insist that U.S. companies bring work home, especially work that is essential to our economy and national defense. The administration can start by using the Defense Production Act to ensure that the U.S. immediately step up production of essential items like desperately needed personal protection equipment and ventilators. There are hundreds of factories that have closed across the country that could be used for this important mission.</span></p><h3 style="box-sizing: border-box; margin: 1em 0px 0.5em; outline: 0px; font-size: 18pt; line-height: 1.15; font-family: proxima-nova, sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Ensure that “Made in the U.S.” in government procurement programs actually means that a product is manufactured by U.S. workers with U.S. supplies and materials</span></h3><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">For most consumers, a U.S. product is one that is domestically manufactured at home with U.S. materials and supplies. They would be shocked to learn that our federal government considers a product to be domestically made even when a significant number of parts and components were produced in other countries. Although the government has adopted domestic content requirements in certain procurement programs, these content requirements can be as low as 51%. Moreover, methods for calculating domestic content are a mess. What factors do agencies include in determining content? Is the calculation limited to raw materials, production, assembly, and maintenance? Or can the calculation include intangible items that can be used to inflate domestic content—like the value of marketing, research, development, and intellectual property rights? How is the origin of components and subcomponents considered?</span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">The administration should move quickly to make domestic content calculations effective and transparent. Domestic sourcing requirements for all government procurement programs (e.g., “Buy American” laws) and programs that support U.S. exports (e.g., the U.S. Export-Import Bank) should also be reviewed to ensure that the requirements are strong, taken seriously, and effectively implemented.</span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Further,</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.epi.org/publication/buy_american_and_the_recovery_program_now_what/" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">waivers</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">that allow exemptions from domestic procurement requirements should be greatly narrowed, including when exemptions are granted for the use of foreign-sourced goods that are in the “public interest,” not reasonably available in sufficient commercial quantities, or not available at a reasonable cost.</span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">The Buy American requirements should also be equally rigorous with sectors like food products. Government commissaries and cafeterias should be using products made here at home. This includes items from sugar and flour to baked goods.</span></p><h3 style="box-sizing: border-box; margin: 1em 0px 0.5em; outline: 0px; font-size: 18pt; line-height: 1.15; font-family: proxima-nova, sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Require employment impact statements in government contract and award determinations in order to maximize U.S. job creation</span></h3><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">The administration should adopt a simple, common-sense policy that directly links domestic employment with certain government activities. One way to accomplish this is to require detailed</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.epi.org/publication/green_jobs_with_strings_attached/" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">employment impact statements</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">(EIS) as part of the decision-making process for government procurement contracts, assistance, grants, and awards. The results reflected by the EIS would be a significant factor in the final determination concerning the project or transaction under consideration. The EIS would contain information pertaining to employment that would be maintained, created, or lost if the program in question were approved.</span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">To assure that employment impact statements and reliance upon them are fully and effectively implemented, federal agencies would need to submit annual reports summarizing the procedures used and the results. The reports would furnish the administration and Congress with valuable information about how government programs are supporting the creation and maintenance of jobs.</span></p><h3 style="box-sizing: border-box; margin: 1em 0px 0.5em; outline: 0px; font-size: 18pt; line-height: 1.15; font-family: proxima-nova, sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Create a U.S. Manufacturing Investment Bank</span></h3><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Similar to the concept of the U.S. Export-Import Bank (Ex-Im Bank), a new U.S. Manufacturing Investment Bank would provide financial support for the revitalization of the U.S. manufacturing sector. The U.S. Manufacturing Investment Bank would target large, medium, and small manufacturers that cannot obtain affordable credit on commercial terms. Financing would be in the form of loans at or below commercial rates or of a federal guarantee of a commercial loan. These loans would be paid back directly to the U.S. Treasury, similar to the procedures implemented by the Ex-Im Bank.</span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">In order to receive financing, eligible companies would need to demonstrate a reasonable assurance of repayment within the terms of the agreement and agree to the following requirements:</span></p><ul style="box-sizing: border-box; margin: 1em 0px 1em 2em; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Loans will be used to domestically manufacture, assemble, and/or service goods, equipment, parts, and components.</span></li><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Materials used for manufacturing will be domestically produced or mined.</span></li><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Work will not be outsourced to other countries.</span></li></ul><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Also, companies that receive loans must not be found in violation of any federal labor and employment laws for one year prior to the inception of the loan and through its term.</span></p><h3 style="box-sizing: border-box; margin: 1em 0px 0.5em; outline: 0px; font-size: 18pt; line-height: 1.15; font-family: proxima-nova, sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Address currency misalignment</span></h3><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">As detailed in</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.epi.org/policy/#trade" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">EPI’s Policy Agenda</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">, policymakers must focus their attention on making the dollar competitive. Cheap imports achieved through [foreign]</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.epi.org/publication/testimony-before-the-u-s-department-of-commerce-on-causes-of-significant-trade-deficits-for-2016/" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">currency undervaluation</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">continue to make production in China and elsewhere attractive. Combined with addressing the effects of the strong dollar on trade imbalances, bringing supply chains home will require that policymakers take actions outlined in the EPI Policy Agenda:</span></p><ul style="box-sizing: border-box; margin: 1em 0px 1em 2em; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Engage in international negotiation to lead to a competitive dollar, as the U.S. did with the 1985 Plaza Accord.</span></li><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">If negotiations fail, rely on the U.S. Treasury and the Federal Reserve to sell dollars in global markets to realign the dollar’s value against other currencies.</span></li><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Impose a tax on the purchases of dollar-denominated assets by foreign governments and investors.</span></li></ul><h3 style="box-sizing: border-box; margin: 1em 0px 0.5em; outline: 0px; font-size: 18pt; line-height: 1.15; font-family: proxima-nova, sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Eliminate tax incentives that encourage corporations to outsource production</span></h3><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">If the administration is serious about bringing jobs back home, it should support legislation that would remove tax incentives for corporations to create and maintain production overseas. Introduced last year by Sen. Sheldon Whitehouse and Rep. Lloyd Doggett,</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://www.whitehouse.senate.gov/news/release/whitehouse-doggett-author-bills-to-end-trump-tax-breaks" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">The No Tax Breaks for Outsourcing Act</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">would go a long way toward removing these incentives. According to Whitehouse’s office, the measure would, among other things:</span></p><ul style="box-sizing: border-box; margin: 1em 0px 1em 2em; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Tax income from overseas subsidiaries at the same rate that applies to domestic income.</span></li><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Treat “foreign” corporations that are managed and controlled in the U.S. as domestic companies.</span></li><li style="box-sizing: border-box; margin: 0px 0px 0.5em; outline: 0px;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Crack down on so called “inversions” by maintaining the U.S. tax treatment of merged companies that retain a majority of U.S. ownership.</span></li></ul><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">While strong statements from some administration officials, like the USTR, about bringing jobs home are laudable, current policies will not achieve these much-needed results. With over 36 million people out of work and an</span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><a href="https://data.bls.gov/timeseries/LNS14000000" style="box-sizing: border-box; margin: 0px; background-color: transparent; color: rgb(190, 30, 46); border-bottom-width: 1px; border-bottom-style: solid; border-bottom-color: rgb(239, 207, 207); background-position: initial initial; background-repeat: initial initial;" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">unemployment rate</span></a><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class=""> </span><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">which has reached Depression-era levels, Americans are in desperate need of a well-coordinated, comprehensive policy to stop the erosion of our nation’s industrial base.</span></p><p style="margin: 1em 0px; box-sizing: border-box; outline: 0px; line-height: 1.4em; font-family: proxima-nova, 'Proxima Nova', sans-serif; color: rgb(51, 51, 51); background-color: rgb(255, 255, 255);" class=""><span style="font-family: 'Times New Roman', Times, serif; font-size: 12pt; line-height: normal;" class="">Of course, changing the flow of supply chains back to the U.S. will not occur overnight. But we need to start somewhere and we need to start now. Never again should our highest officials in the Defense Department have to plead for help from another country to produce the essential equipment that should be produced here at home. Nor should our officials demand that another country force its workers to produce goods for the U.S. under unsafe conditions.</span></p></div></div></div><div class="">

<span class="Apple-style-span" style="border-collapse: separate; border-spacing: 0px;"><span class="Apple-style-span" style="border-collapse: separate; color: rgb(0, 0, 0); font-family: Helvetica; font-size: 12px; font-style: normal; font-variant: normal; font-weight: normal; letter-spacing: normal; line-height: normal; orphans: 2; text-indent: 0px; text-transform: none; white-space: normal; widows: 2; word-spacing: 0px; -webkit-border-horizontal-spacing: 0px; -webkit-border-vertical-spacing: 0px; -webkit-text-decorations-in-effect: none; -webkit-text-size-adjust: auto; -webkit-text-stroke-width: 0px; "><div style="word-wrap: break-word; -webkit-nbsp-mode: space; -webkit-line-break: after-white-space; " class=""><div class="">Arthur Stamoulis</div><div class="">Citizens Trade Campaign</div><div class="">(202) 494-8826</div><div class=""><br class=""></div></div></span><br class="Apple-interchange-newline"></span><br class="Apple-interchange-newline">

</div>

<br class=""></body></html>